（上接D39版） 報(bào)告期各期末，公司應(yīng)收租賃款余額按五級(jí)分類劃分的損失準(zhǔn)備分布情況如下： 單位：萬(wàn)元、% 截至報(bào)告期各期末，公司計(jì)提的應(yīng)收租賃款減值準(zhǔn)備金額及撥備覆蓋率情況如下： 單位：萬(wàn)元 注：2019年末、2020年末和2021年6月末應(yīng)收租賃款減值準(zhǔn)備金額包括應(yīng)計(jì)利息減值準(zhǔn)備，在計(jì)算撥備率及撥備覆蓋率時(shí)需剔除 截至報(bào)告期各期末，公司撥備覆蓋率分別為432.69%、436.64%、459.73%和404.48%，均符合監(jiān)管要求。 達(dá)到當(dāng)天最大量API KEY 超過(guò)次數(shù)限制

截至2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司應(yīng)收租賃款撥備率、撥備覆蓋率與同行業(yè)可比公司對(duì)比情況如下：

單位：%

注：同行業(yè)可比公司的撥備率及撥備覆蓋率引用自其公開(kāi)披露的信息，或者根據(jù)其披露的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)計(jì)算得出，計(jì)算公式為：撥備率=減值準(zhǔn)備/應(yīng)收融資租賃款余額*100%；撥備覆蓋率=減值準(zhǔn)備/不良應(yīng)收融資租賃款余額*100%

（8）應(yīng)收租賃款的核銷

報(bào)告期內(nèi)，公司應(yīng)收租賃款核銷情況如下表所示：

單位：萬(wàn)元

上述資產(chǎn)核銷均已按照公司資產(chǎn)核銷管理辦法的要求，履行了相應(yīng)的審批程序。報(bào)告期內(nèi)，公司沒(méi)有轉(zhuǎn)出的不良融資租賃資產(chǎn)。

5、應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收款項(xiàng)

報(bào)告期各期末，公司應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收款項(xiàng)情況如下：

單位：萬(wàn)元

（1）應(yīng)收賬款

2018年末，公司應(yīng)收賬款賬面價(jià)值為1,228.53萬(wàn)元。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，將應(yīng)收賬款自2019年1月1日起重分類至應(yīng)收款項(xiàng)。2019年末、2020年末和2021年6月末，公司應(yīng)收款項(xiàng)賬面價(jià)值分別為1,017.01萬(wàn)元、1,231.68萬(wàn)元和1,751.06萬(wàn)元，具體如下：

單位：萬(wàn)元

報(bào)告期內(nèi)，公司的應(yīng)收賬款主要為應(yīng)收租賃手續(xù)費(fèi)。公司根據(jù)合同約定的手續(xù)費(fèi)總金額，按實(shí)際利率法確認(rèn)租息收入的進(jìn)度，確認(rèn)相應(yīng)的手續(xù)費(fèi)收入。如若合同約定的手續(xù)費(fèi)支付進(jìn)度遲于手續(xù)費(fèi)收入的確認(rèn)進(jìn)度，導(dǎo)致應(yīng)收手續(xù)費(fèi)的產(chǎn)生；如若合同約定的手續(xù)費(fèi)支付進(jìn)度先于手續(xù)費(fèi)收入的確認(rèn)進(jìn)度，會(huì)導(dǎo)致遞延收益的產(chǎn)生。

應(yīng)收貼息主要為應(yīng)收合作廠商和經(jīng)銷商的貼息；應(yīng)收賬款-其他主要為保理業(yè)務(wù)應(yīng)收款。

報(bào)告期各期末，公司應(yīng)收賬款賬齡結(jié)構(gòu)情況如下：

單位：萬(wàn)元、%

報(bào)告期各期末，公司應(yīng)收賬款減值準(zhǔn)備變動(dòng)情況如下：

單位：萬(wàn)元

2018年，由于應(yīng)收賬款單筆金額不重大，公司對(duì)其減值損失進(jìn)行組合評(píng)估；自2019年1月1日起，公司實(shí)施新金融工具準(zhǔn)則，采用“預(yù)期信用損失”模型，計(jì)提預(yù)期信用損失。

（2）應(yīng)收票據(jù)

2018年末，公司應(yīng)收票據(jù)余額為128.34萬(wàn)元。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，將應(yīng)收票據(jù)自2019年1月1日起重分類至應(yīng)收款項(xiàng)。2019年末、2020年末和2021年6月末，公司應(yīng)收票據(jù)余額分別為3.00萬(wàn)元、3.00萬(wàn)元和19.98萬(wàn)元。截至報(bào)告期各期末，公司無(wú)已質(zhì)押、已背書(shū)或已貼現(xiàn)但尚未終止確認(rèn)的應(yīng)收票據(jù)。

6、投資性房地產(chǎn)

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司投資性房地產(chǎn)賬面價(jià)值分別為8,985.77萬(wàn)元、9,757.47萬(wàn)元、11,503.79萬(wàn)元和11,370.17萬(wàn)元，占資產(chǎn)總額比例分別為0.15%、0.14%、0.14%和0.12%。

單位：萬(wàn)元

報(bào)告期內(nèi)，公司未出現(xiàn)需要計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的情形。

7、固定資產(chǎn)

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司固定資產(chǎn)賬面價(jià)值分別為48,008.12萬(wàn)元、45,117.82萬(wàn)元、42,620.72萬(wàn)元和43,115.38萬(wàn)元，占各期末總資產(chǎn)的比例為0.81%、0.66%、0.52%和0.46%，主要包括房屋及建筑物、計(jì)算機(jī)及電子設(shè)備、運(yùn)輸工具、辦公家具及其他生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)器具、經(jīng)營(yíng)性租出固定資產(chǎn)等。

單位：萬(wàn)元

報(bào)告期內(nèi)，公司對(duì)固定資產(chǎn)進(jìn)行日常維護(hù)和定期保養(yǎng)，固定資產(chǎn)運(yùn)行狀況良好，未出現(xiàn)需要計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的情形。截至本募集說(shuō)明書(shū)摘要簽署日，公司不存在固定資產(chǎn)對(duì)外抵押的情況。

8、無(wú)形資產(chǎn)

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司無(wú)形資產(chǎn)賬面價(jià)值分別為1,167.82萬(wàn)元、1,886.39萬(wàn)元、3,621.89萬(wàn)元和3,376.76萬(wàn)元，占各期末總資產(chǎn)的比例為0.02%、0.03%、0.04%和0.04%，均為軟件。報(bào)告期內(nèi)，公司不斷強(qiáng)化科技支撐，主動(dòng)探索科技在金融租賃領(lǐng)域的應(yīng)用，一方面優(yōu)化線上金融服務(wù)，另一方面擴(kuò)充業(yè)務(wù)主輔系統(tǒng)功能，有效增強(qiáng)數(shù)據(jù)資源的價(jià)值挖掘能力及其對(duì)經(jīng)營(yíng)管理的支撐作用。

9、遞延所得稅資產(chǎn)

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司遞延所得稅資產(chǎn)凈額分別為42,520.95萬(wàn)元、54,045.19萬(wàn)元、74,424.40萬(wàn)元和77,815.98萬(wàn)元，占各期末總資產(chǎn)的比例為0.72%、0.79%、0.92%和0.83%，具體情況如下：

（1）未經(jīng)抵銷的遞延所得稅資產(chǎn)

報(bào)告期各期末，公司未經(jīng)抵銷的遞延所得稅資產(chǎn)具體情況如下：

單位：萬(wàn)元

（2）未經(jīng)抵銷的遞延所得稅負(fù)債

報(bào)告期各期末，公司未經(jīng)抵銷的遞延所得稅負(fù)債具體情況如下：

單位：萬(wàn)元

（3）抵銷后的遞延所得稅資產(chǎn)凈值

單位：萬(wàn)元

10、應(yīng)收利息、其他應(yīng)收款、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用、其他資產(chǎn)

報(bào)告期各期末，公司應(yīng)收利息、其他應(yīng)收款、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用和其他資產(chǎn)情況如下：

單位：萬(wàn)元

（1）應(yīng)收利息

2018年末，公司應(yīng)收利息余額為65,447.97萬(wàn)元。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，將應(yīng)收利息自2019年1月1日起重分類至拆出資金、應(yīng)收租賃款和其他資產(chǎn)，具體情況如下：

單位：萬(wàn)元

報(bào)告期內(nèi)，公司的應(yīng)收利息/應(yīng)計(jì)利息主要系公司實(shí)際利率法確認(rèn)租息收入與承租人租金支付進(jìn)度差異所產(chǎn)生。隨著租賃業(yè)務(wù)投放規(guī)模的持續(xù)擴(kuò)大，應(yīng)收利息/應(yīng)計(jì)利息規(guī)模也相應(yīng)增加。

（2）其他應(yīng)收款

2018年末，公司其他應(yīng)收款賬面價(jià)值為1,234.62萬(wàn)元。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，將其他應(yīng)收款自2019年1月1日起重分類至其他資產(chǎn)。2019年末、2020年末和2021年6月末，公司其他應(yīng)收款賬面價(jià)值分別為1,520.50萬(wàn)元、991.63萬(wàn)元和2,173.87萬(wàn)元。

報(bào)告期各期末，公司其他應(yīng)收款組成情況如下：

單位：萬(wàn)元

報(bào)告期各期末，公司其他應(yīng)收款主要為代繳逾期應(yīng)收租賃款增值稅，系公司已達(dá)到增值稅納稅義務(wù)時(shí)間，但尚未收到租金而代承租人繳納的增值稅。

報(bào)告期各期末，公司其他應(yīng)收款賬齡結(jié)構(gòu)情況如下：

單位：萬(wàn)元

報(bào)告期各期末，公司其他應(yīng)收款損失準(zhǔn)備變動(dòng)情況如下：

單位：萬(wàn)元

2018年，公司根據(jù)對(duì)其他應(yīng)收款的可回收性分析結(jié)果，參照銀監(jiān)會(huì)《貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指引》將其他應(yīng)收款分類為正常，關(guān)注，次級(jí)，可疑，損失（次級(jí)、可疑、損失以下簡(jiǎn)稱為“不良”）。對(duì)正常、關(guān)注及單項(xiàng)不重大的不良其他應(yīng)收款，公司計(jì)提組合準(zhǔn)備；單項(xiàng)重大的不良其他應(yīng)收款逐筆計(jì)提準(zhǔn)備。自2019年1月1日起，公司實(shí)施新金融工具準(zhǔn)則，采用“預(yù)期信用損失”模型替代原金融工具準(zhǔn)則中的“已發(fā)生損失模型”評(píng)估其他應(yīng)收款的信用風(fēng)險(xiǎn)狀況，并按照新金融工具準(zhǔn)則劃分為三個(gè)階段，計(jì)提預(yù)期信用損失。

（3）預(yù)付購(gòu)房款

報(bào)告期內(nèi)，根據(jù)江蘇省委組織部《關(guān)于集中購(gòu)買(mǎi)并統(tǒng)一打造省國(guó)際人才公寓的通知》，公司向江蘇省國(guó)際人才咨詢服務(wù)公司預(yù)付購(gòu)買(mǎi)人才公寓住房的部分款項(xiàng)。

（4）長(zhǎng)期待攤費(fèi)用

2018年末，公司長(zhǎng)期待攤費(fèi)用賬面價(jià)值為1,194.29萬(wàn)元。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，將長(zhǎng)期待攤費(fèi)用自2019年1月1日起重分類至其他資產(chǎn)。長(zhǎng)期待攤費(fèi)用系公司2017年向南京金融城建設(shè)發(fā)展股份有限公司購(gòu)買(mǎi)地下停車位使用權(quán)所產(chǎn)生，使用權(quán)期限至2049年2月止，總金額為1,320萬(wàn)元，公司在使用期限內(nèi)按直線法平均攤銷。

（二）負(fù)債情況分析

截至2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司負(fù)債總額分別為4,801,197.11萬(wàn)元、5,636,637.44萬(wàn)元、6,827,952.91萬(wàn)元和8,058,498.93萬(wàn)元，2018年至2020年年均復(fù)合增長(zhǎng)率為19.25%。公司負(fù)債的構(gòu)成情況如下：

單位：萬(wàn)元、%

報(bào)告期各期末，公司的負(fù)債主要由拆入資金、應(yīng)付債券、賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)款構(gòu)成，合計(jì)占負(fù)債總額的比例分別為81.45%、84.68%、82.30%和81.60%。

1、借款、短期借款、長(zhǎng)期借款

2018年末，公司借款余額為142,899.97萬(wàn)元。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，將借款自2019年1月1日起根據(jù)性質(zhì)重分類至短期借款和長(zhǎng)期借款。具體如下：

單位：萬(wàn)元

短期借款主要為商業(yè)銀行借予公司的款項(xiàng)。長(zhǎng)期借款中的信用借款一部分為公司向股東國(guó)際金融公司取得的長(zhǎng)期借款，報(bào)告期各期末分別為40,000萬(wàn)元、40,000萬(wàn)元、89,446.52萬(wàn)元和89,514.29萬(wàn)元，另一部分為公司向交通銀行海外分行獲取的14,000.00萬(wàn)美元借款。長(zhǎng)期借款中的保理融資系公司以應(yīng)收租賃款進(jìn)行保理融資借款：2017年，公司向中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行股份有限公司借款707.79萬(wàn)元，借款利率為4.51%，借款期限為3年；2020年，公司向中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行股份有限公司借款30,000萬(wàn)元，借款利率為4.00%，借款期限為2.5年。

報(bào)告期內(nèi)，公司通過(guò)同業(yè)拆入、賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)、資產(chǎn)證券化、金融債等多種渠道融取資金用于業(yè)務(wù)拓張，短期借款及長(zhǎng)期借款規(guī)模占負(fù)債總額的比例維持在較低水平。2020年，為進(jìn)一步調(diào)整融資結(jié)構(gòu)，降低流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，公司增加了長(zhǎng)期借款規(guī)模，相應(yīng)地借款余額較上年末有較大幅度的增加。

2、拆入資金

拆入資金系公司通過(guò)全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心本幣交易系統(tǒng)進(jìn)行拆借及同業(yè)借款。公司系中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)監(jiān)管下的金融租賃公司，根據(jù)《金融租賃公司管理辦法》關(guān)于金融租賃公司業(yè)務(wù)范圍的規(guī)定，公司可以從事同業(yè)拆借和向金融機(jī)構(gòu)借款等業(yè)務(wù)。

單位：萬(wàn)元

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司拆入資金余額分別為2,911,200.00萬(wàn)元、3,795,494.84萬(wàn)元、4,384,034.49萬(wàn)元和5,767,701.37萬(wàn)元，占負(fù)債總額比例分別為60.63%、67.34%、64.21%和71.57%，為公司負(fù)債最主要組成部分。報(bào)告期內(nèi)，公司租賃業(yè)務(wù)快速增長(zhǎng)，對(duì)資金的需求也大幅增加，導(dǎo)致拆入資金余額快速增加。

3、賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)款

賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)是指公司與其他金融機(jī)構(gòu)之間按協(xié)議約定先由公司賣出應(yīng)收租賃款資產(chǎn)，再按約定價(jià)格于到期日將該項(xiàng)資產(chǎn)回購(gòu)的資金融通行為。

單位：萬(wàn)元

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)款余額分別為300,000.00萬(wàn)元、303,679.32萬(wàn)元、303,679.32萬(wàn)元和0，占負(fù)債總額比例分別為6.25%、5.39%、4.45%和0%。

公司于2015年6月與平安資產(chǎn)管理有限責(zé)任公司簽訂了《平安-江蘇金融租賃項(xiàng)目資產(chǎn)支持計(jì)劃融資租賃資產(chǎn)應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓及回購(gòu)合同》。根據(jù)合同約定，公司向平安資產(chǎn)管理公司旗下信托計(jì)劃轉(zhuǎn)讓?xiě)?yīng)收融資租賃資產(chǎn)，并在6年后按合同約定的利率回購(gòu)并按季付息。截至2021年6月末，公司已完成上述應(yīng)收融資租賃款的回購(gòu)。

4、應(yīng)付職工薪酬

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司應(yīng)付職工薪酬余額分別為15,133.59萬(wàn)元、16,793.11萬(wàn)元、22,357.29萬(wàn)元和18,494.30萬(wàn)元，占負(fù)債總額的比例分別為0.32%、0.30%、0.33%和0.23%。

單位：萬(wàn)元

報(bào)告期各期末，公司應(yīng)付職工薪酬主要由短期薪酬和其他長(zhǎng)期職工福利組成。其中，短期薪酬主要為尚未發(fā)放的各期末工資和當(dāng)年的獎(jiǎng)金；其他長(zhǎng)期職工福利系根據(jù)公司內(nèi)部規(guī)定，中高層人員遞延支付的獎(jiǎng)金。2020年末，公司短期薪酬余額較大，主要系公司年度獎(jiǎng)金發(fā)放時(shí)間從原來(lái)的期末調(diào)整至次年期初。

5、應(yīng)交稅費(fèi)

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司應(yīng)交稅費(fèi)余額分別為32,177.10萬(wàn)元、24,254.93萬(wàn)元、34,227.82萬(wàn)元和18,609.07萬(wàn)元，占負(fù)債總額的比例分別為0.67%、0.43%、0.50%和0.23%。報(bào)告期各期末，公司應(yīng)交稅費(fèi)主要由企業(yè)所得稅、代扣代繳稅金等組成，具體情況如下：

單位：萬(wàn)元

6、應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款、應(yīng)付款項(xiàng)

報(bào)告期各期末，公司應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款、應(yīng)付款項(xiàng)情況如下：

單位：萬(wàn)元

（1）應(yīng)付票據(jù)

報(bào)告期各期末，公司應(yīng)付票據(jù)余額分別為105,540.73萬(wàn)元、66,291.59萬(wàn)元、99,419.22萬(wàn)元和157,239.63萬(wàn)元。其中，2018年末至2020年末均為一年內(nèi)到期的銀行承兌匯票，2021年6月末包括915.00萬(wàn)元一年內(nèi)到期的商業(yè)承兌匯票，不存在已到期未支付的應(yīng)付票據(jù)。

（2）應(yīng)付賬款

報(bào)告期各期末，公司應(yīng)付賬款余額分別為52,014.02萬(wàn)元、147,460.86萬(wàn)元、182,835.75萬(wàn)元和150,094.54萬(wàn)元，占負(fù)債總額的比例分別為1.08%、2.62%、2.68%和1.86%。應(yīng)付賬款主要包括應(yīng)付設(shè)備款和收取的租賃保證金，具體如下：

單位：萬(wàn)元

應(yīng)付設(shè)備款主要為公司應(yīng)當(dāng)支付給設(shè)備提供商的款項(xiàng)。應(yīng)付保證金為承租人或設(shè)備廠商按融資租賃合同保證金條款支付給公司作為承租人履行合同的保證之一，租賃期滿后公司會(huì)將該保證金返還給承租人或設(shè)備廠商。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，將應(yīng)付保證金自2019年1月1日起重分類至其他負(fù)債。

報(bào)告期內(nèi)，隨著直租業(yè)務(wù)規(guī)模的持續(xù)增長(zhǎng)，應(yīng)付票據(jù)及應(yīng)付設(shè)備款也呈整體上升趨勢(shì)。

7、應(yīng)付利息

2018年末，公司應(yīng)付利息余額為44,846.81萬(wàn)元，占負(fù)債總額的0.93%。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，自2019年1月1日起將應(yīng)付利息重分類至短期借款、拆入資金、賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)、長(zhǎng)期借款、應(yīng)付債券及其他負(fù)債。具體情況如下：

單位：萬(wàn)元

隨著業(yè)務(wù)規(guī)模的持續(xù)擴(kuò)大，報(bào)告期內(nèi)公司通過(guò)增加拆入資金規(guī)模、發(fā)行金融債券等方式獲取資金，導(dǎo)致應(yīng)付利息余額也不斷增加。

8、應(yīng)付債券

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司應(yīng)付債券余額分別為699,317.22萬(wàn)元、673,683.78萬(wàn)元、931,769.72萬(wàn)元和808,342.37萬(wàn)元，占負(fù)債總額的比例分別為14.57%、11.95%、13.65%和10.03%。應(yīng)付債券系公司對(duì)外發(fā)行的金融債券及資產(chǎn)支持證券，具體如下：

單位：萬(wàn)元

2016年金融債券系經(jīng)原中國(guó)銀監(jiān)會(huì)銀監(jiān)復(fù)（2016）86號(hào)文件以及中國(guó)人民銀行銀市場(chǎng)許準(zhǔn)予字2016第108號(hào)文件批準(zhǔn)，公司于2016年8月24日發(fā)行20億元附息固定利率金融債券，到期日為2019年8月25日，票面利率為3.25%，按年付息，到期一次性還本。截至2019年末，該金融債券已全額兌付。

紫金信托·江蘇金租1號(hào)財(cái)產(chǎn)權(quán)信托系公司于2017年4月14日與受托人紫金信托有限責(zé)任公司設(shè)立結(jié)構(gòu)化主體，發(fā)行的相關(guān)財(cái)產(chǎn)信托計(jì)劃。本期財(cái)產(chǎn)信托計(jì)劃分為優(yōu)先檔和次級(jí)檔信托單位，面值合計(jì)人民幣181,959.00萬(wàn)元，其中優(yōu)先檔信托單位面值為人民幣163,400萬(wàn)元（其中優(yōu)先A級(jí)145,200.00萬(wàn)元，優(yōu)先B級(jí)18,200.00萬(wàn)元），采用浮動(dòng)利率，票面利率為基準(zhǔn)利率加上相應(yīng)的利差，基準(zhǔn)利率為中國(guó)人民銀行公布的一年期定期存款利率；次級(jí)檔信托單位面值為人民幣18,559.00萬(wàn)元，票面利率不超過(guò)2.00%。公司持有優(yōu)先B級(jí)信托單位人民幣13,200萬(wàn)元及全部次級(jí)檔信托單位。上述交易結(jié)構(gòu)由于未滿足資產(chǎn)終止條件，轉(zhuǎn)讓的應(yīng)收融資租賃款在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)核算。截至2019年末，該資產(chǎn)支持證券已全額兌付。

2018年金融債券系經(jīng)原中國(guó)銀監(jiān)會(huì)銀監(jiān)復(fù)（2017）235號(hào)文件以及中國(guó)人民銀行銀市場(chǎng)許準(zhǔn)予字（2018）第3號(hào)文件批準(zhǔn)，公司獲準(zhǔn)發(fā)行人民幣50億元金融債券。本次債券分兩期發(fā)行，于2018年3月15日公司以簿記建檔方式公開(kāi)發(fā)行第一期金融債券，金額為10億元，該債券票面利率為5.5%的附息固定利率，起息日為2018年3月19日，到期兌付日為2021年3月19日，按年付息，到期一次性還本；于2018年5月23日至2018年5月24日，公司以簿記建檔方式公開(kāi)發(fā)行第二期金融債券，金額為40億元，該債券票面利率為5.15%的附息固定利率，起息日為2018年5月25日，到期兌付日為2021年5月25日，按年付息，到期一次性還本。截至2021年3月末，該金融債第一期已全額兌付。

2019年、2020年綠色金融債券系經(jīng)中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)江蘇監(jiān)管局復(fù)（2018）2號(hào)文件以及中國(guó)人民銀行銀市場(chǎng)許準(zhǔn)予字（2019）第39號(hào)文件批準(zhǔn)，公司獲準(zhǔn)發(fā)行人民幣20億元綠色金融債券。本次債券分兩期發(fā)行，每期發(fā)行人民幣10億元。于2019年4月9日，公司以簿記建檔方式公開(kāi)發(fā)行2019年第一期綠色金融債券，該債券分為兩個(gè)品種：品種一為人民幣5億元，票面利率為3.7%的附息固定利率，起息日為2019年4月11日，到期兌付日為2022年4月11日，按年付息，到期一次性還本；品種二為人民幣5億元，票面利率為4.12%的附息固定利率，起息日為2019年4月11日，到期兌付日為2024年4月11日，按年付息，到期一次性還本。于2020年3月4日，公司以簿記建檔方式公開(kāi)發(fā)行2020年第一期綠色金融債券，金額為10億元，票面利率為3.05%的附息固定利率，起息日為2020年3月6日，到期兌付日為2023年3月6日，按年付息，到期一次性還本。

蘇租2019年第一期綠色租賃資產(chǎn)證券化信托系2019年6月6日公司將面值人民幣192,001.03萬(wàn)元的應(yīng)收融資租賃款轉(zhuǎn)讓予受托人紫金信托有限責(zé)任公司，由其發(fā)行綠色租賃資產(chǎn)證券化信托。本期綠色租賃資產(chǎn)支持證券分為優(yōu)先檔和次級(jí)檔資產(chǎn)支持證券，面值合計(jì)人民幣192,001.03萬(wàn)元，其中優(yōu)先檔資產(chǎn)支持證券面值為人民幣139,000.00萬(wàn)元（其中優(yōu)先A-1級(jí)人民幣52,000.00萬(wàn)元，優(yōu)先A-2級(jí)人民幣33,000.00萬(wàn)元，優(yōu)先A-3級(jí)人民幣26,000.00萬(wàn)元，優(yōu)先B級(jí)人民幣28,000.00萬(wàn)元），采用浮動(dòng)利率，票面利率為基準(zhǔn)利率加上相應(yīng)的利差，基準(zhǔn)利率為中國(guó)人民銀行公布的一年期定期存款利率。次級(jí)檔資產(chǎn)支持證券面值為人民幣53,001.03萬(wàn)元，不設(shè)票面利率，由本公司持有全部次級(jí)檔證券。截至2021年6月末，優(yōu)先級(jí)份額已全額兌付。上述交易結(jié)構(gòu)由于未滿足資產(chǎn)終止確認(rèn)條件，轉(zhuǎn)讓的應(yīng)收融資租賃款在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)核算。

2020年第一期金融債券系經(jīng)中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)江蘇監(jiān)管局復(fù)（2020）361號(hào)文件以及中國(guó)人民銀行銀許準(zhǔn)予決字（2020）第150號(hào)文件批準(zhǔn)，公司獲準(zhǔn)發(fā)行人民幣60億元金融債券。本次債券分期發(fā)行，于2020年11月17日，公司以簿記建檔方式公開(kāi)發(fā)行2020年第一期金融債券，金額為20億元，票面利率為4.15%的附息固定利率，起息日為2020年11月19日，到期兌付日為2023年11月19日，按年付息，到期一次性還本。

2021年第一期金融債券系經(jīng)中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)江蘇監(jiān)管局復(fù)（2020）361號(hào)文件以及中國(guó)人民銀行銀許準(zhǔn)予決字（2020）第150號(hào)文件批準(zhǔn)，公司獲準(zhǔn)發(fā)行人民幣60億元金融債券。本次債券發(fā)行于2021年4月9日，公司以簿記建檔方式公開(kāi)發(fā)行2021年第一期金融債券，金額為20億元，票面利率3.75%的附息固定利率，起息日為2021年4月13日，到期兌付日為2024年4月13日，按年付息，到期一次性還本。

2021年第二期金融債券系經(jīng)中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)江蘇監(jiān)管局復(fù)（2020）361號(hào)文件以及中國(guó)人民銀行銀許準(zhǔn)予決字（2020）第150號(hào)文件批準(zhǔn)，公司獲準(zhǔn)發(fā)行人民幣60億元金融債券。本次債券發(fā)行于2021年5月14日，公司以簿記建檔方式公開(kāi)發(fā)行2021年第二期金融債券，金額為20億元，票面利率3.58%的附息固定利率，起息日為2021年5月18日，到期兌付日為2024年5月18日，按年付息，到期一次性還本。

9、遞延收益、其他應(yīng)付款、長(zhǎng)期應(yīng)付款、其他負(fù)債

2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，自2019年1月1日起將遞延收益、其他應(yīng)付款、長(zhǎng)期應(yīng)付款重分類至其他負(fù)債。報(bào)告期各期末，公司遞延收益、其他應(yīng)付款、長(zhǎng)期應(yīng)付款及其他負(fù)債情況如下：

單位：萬(wàn)元

（1）遞延收益、合同負(fù)債

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司遞延收益余額分別為81,345.96萬(wàn)元、74,031.21萬(wàn)元、15,746.95萬(wàn)元和20,524.63萬(wàn)元，具體情況如下：

單位：萬(wàn)元

其中，遞延手續(xù)費(fèi)系公司從承租人的融資租賃合同中收取的手續(xù)費(fèi)，該手續(xù)費(fèi)按照合同約定一次收取或分期收取，該合同相關(guān)的收入在公司履行履約義務(wù)后確認(rèn)收入，超過(guò)當(dāng)期按收入政策應(yīng)確認(rèn)為手續(xù)費(fèi)收入的部分確認(rèn)為遞延收益。2020年，公司適用新收入準(zhǔn)則，自2020年1月1日起將遞延手續(xù)費(fèi)重分類至合同負(fù)債。

預(yù)收貼息系公司待分?jǐn)偟膹S商及經(jīng)銷商為承租人承擔(dān)的部分利息。

政府補(bǔ)助具體參見(jiàn)本節(jié)“二/（一）/2/（2）其他收益”。

（2）其他應(yīng)付款、其他負(fù)債-往來(lái)款

2018年末、2019年末、2020年末和2021年6月末，公司其他應(yīng)付款余額分別為28,447.23萬(wàn)元、7,312.73萬(wàn)元、14,104.58萬(wàn)元和11,463.27萬(wàn)元。報(bào)告期各期末，公司其他應(yīng)付款構(gòu)成情況如下：

單位：萬(wàn)元

其中，往來(lái)款系指公司合同起租日之前收到的手續(xù)費(fèi)及風(fēng)險(xiǎn)金以及正常執(zhí)行合同中在約定還款日之前收到的租金。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，自2019年1月1日起將其他應(yīng)付款-往來(lái)款重分類至其他負(fù)債-往來(lái)款。報(bào)告期內(nèi)，隨著公司業(yè)務(wù)規(guī)模的持續(xù)擴(kuò)大，報(bào)告期各期末往來(lái)款余額持續(xù)上升。

限制性股票回購(gòu)義務(wù)系公司2020年實(shí)施限制性股票激勵(lì)計(jì)劃形成。根據(jù)公司于2020年2月10日召開(kāi)的第一次臨時(shí)股東大會(huì)審議批準(zhǔn)，公司于2020年2月11日起實(shí)行《江蘇租賃2019年限制性股票股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃（草案）》（以下簡(jiǎn)稱“激勵(lì)計(jì)劃”）。2020年3月2日，公司通過(guò)集中競(jìng)價(jià)交易方式，完成從二級(jí)市場(chǎng)累計(jì)回購(gòu)29,159,956股A股普通股用于激勵(lì)計(jì)劃，回購(gòu)價(jià)款人民幣16,512.74萬(wàn)元，庫(kù)存股面額高于認(rèn)股資金總額的差額人民幣5,169.51萬(wàn)元沖減股本溢價(jià)。由于激勵(lì)計(jì)劃授予的限制性股票限售期為自授予登記完成之日起滿24個(gè)月，對(duì)于未滿足解除限售條件的激勵(lì)對(duì)象，公司將回購(gòu)其持有的該次解除限售對(duì)應(yīng)的限制性股票，因此公司確認(rèn)股票回購(gòu)義務(wù)人民幣11,343.22萬(wàn)元。同時(shí)，2020年5月20日，經(jīng)由股東大會(huì)批準(zhǔn)，公司向普通股股東派發(fā)現(xiàn)金股利每股人民幣0.24元，其中，按照預(yù)計(jì)未來(lái)可解鎖限制性股票股數(shù)29,159,956股計(jì)算的可撤銷股利為人民幣699.84萬(wàn)元；2021年4月15日，經(jīng)由股東大會(huì)批準(zhǔn)，公司向普通股股東派發(fā)現(xiàn)金股利每股人民幣0.30元，其中，按照預(yù)計(jì)未來(lái)可解鎖限制性股票股數(shù)29,159,956股計(jì)算的可撤銷股利為人民幣874.80萬(wàn)元，派發(fā)現(xiàn)金股利沖減了限制性股票回購(gòu)義務(wù)。因此，截至2021年6月末，限制性股票回購(gòu)義務(wù)余額為9,768.59萬(wàn)元。

應(yīng)付服務(wù)費(fèi)系公司對(duì)法巴租賃計(jì)提的應(yīng)付未付的手續(xù)費(fèi)支出；應(yīng)付工程款系公司針對(duì)“南京金融城1號(hào)樓”項(xiàng)目應(yīng)付給施工單位的工程尾款及零星應(yīng)付裝修款；其他應(yīng)付款-其他主要為應(yīng)付租賃保證金，2019年末為4,671.50萬(wàn)元。

（3）長(zhǎng)期應(yīng)付款、風(fēng)險(xiǎn)金及保證金

2018年末，公司長(zhǎng)期應(yīng)付款余額為384,460.87萬(wàn)元，均為風(fēng)險(xiǎn)金，占負(fù)債總額的比例為8.01%。2019年，公司適用新金融工具準(zhǔn)則以及財(cái)會(huì)[2018]36號(hào)文，自2019年1月1日起將長(zhǎng)期應(yīng)付款重分類至其他負(fù)債-風(fēng)險(xiǎn)金及保證金，2019年末、2020年末和2021年6月末，公司其他負(fù)債-風(fēng)險(xiǎn)金及保證金余額分別為428,199.69萬(wàn)元、492,149.70萬(wàn)元和514,919.94萬(wàn)元，占負(fù)債總額比例分別為7.60%、7.21%和6.39%。

風(fēng)險(xiǎn)金及保證金系為促使承租人按約定履行，于起租日由承租人支付的資金，該等資金在承租人全面履約時(shí)抵扣其應(yīng)向公司償付的最后若干期租金的等額部分，并在承租人違約時(shí)抵扣承租人的逾期租金、利息等。報(bào)告期內(nèi)，隨著業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大和應(yīng)收融資租賃款余額的提升，公司收取的風(fēng)險(xiǎn)金也不斷增加。

（4）外匯掉期合約

外匯掉期合約系公司于2020年9月4日借入美元浮動(dòng)利率借款14,000.00萬(wàn)美元。為鎖定美元浮動(dòng)利率以及美元兌人民幣匯率風(fēng)險(xiǎn)，公司于當(dāng)日與國(guó)際金融公司達(dá)成了人民幣與外匯掉期合約。截至2020年末和2021年6月末，該外匯掉期合約公允價(jià)值損失為人民幣4,289.08萬(wàn)元和5,656.80萬(wàn)元，其外幣匯率變動(dòng)引起的匯兌差額確認(rèn)為當(dāng)期損益，計(jì)入?yún)R兌損益科目核算。

二、盈利能力分析

報(bào)告期內(nèi)，公司營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)較好，經(jīng)營(yíng)管理水平不斷提高，資產(chǎn)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大。2018年、2019年、2020年和2021年1-6月，公司凈利潤(rùn)分別為125,103.48萬(wàn)元、158,326.77萬(wàn)元、187,715.57萬(wàn)元和106,311.40萬(wàn)元，盈利能力持續(xù)增強(qiáng)，凈利潤(rùn)保持穩(wěn)定增長(zhǎng)，2018年至2020年年均復(fù)合增長(zhǎng)率為22.49%。

報(bào)告期內(nèi)，公司利潤(rùn)表重要項(xiàng)目情況如下：

單位：萬(wàn)元

（一）營(yíng)業(yè)收入及成本

1、利息收入、手續(xù)費(fèi)及傭金收入

公司營(yíng)業(yè)收入主要由利息凈收入、手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入構(gòu)成，兩者合計(jì)占2018年、2019年、2020年和2021年1-6月?tīng)I(yíng)業(yè)收入的比例分別為97.00%、99.68%、99.71%和100.42%。

其中，利息收入主要包括融資租賃利息收入、銀行存款利息收入和同業(yè)拆放利息收入。2018年度、2019年度、2020年度和2021年1-6月，公司利息凈收入分別為190,014.00萬(wàn)元、260,959.83萬(wàn)元、331,199.54萬(wàn)元和183,069.72萬(wàn)元，分別占當(dāng)年?duì)I業(yè)收入的77.98%、85.12%、88.25%和90.25%，2018年至2020年年均復(fù)合增長(zhǎng)率為32.02%。

手續(xù)費(fèi)及傭金收入主要為融資租賃手續(xù)費(fèi)收入。2018年度、2019年度、2020年度和2021年1-6月，公司手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入分別為46,342.49萬(wàn)元、44,609.28萬(wàn)元、43,025.22萬(wàn)元和20,642.71萬(wàn)元，分別占當(dāng)年?duì)I業(yè)收入的19.02%、14.55%、11.46%和10.18%。

單位：萬(wàn)元、%

（1）租賃業(yè)務(wù)收入

根據(jù)收入性質(zhì)，融資租賃業(yè)務(wù)的租息收入、租賃手續(xù)費(fèi)收入等構(gòu)成公司的租賃業(yè)務(wù)收入，具體如下表所示：

單位：萬(wàn)元

①租賃業(yè)務(wù)收入按行業(yè)分類

報(bào)告期內(nèi)，公司租賃業(yè)務(wù)收入按行業(yè)分類情況如下：

單位：萬(wàn)元、%

報(bào)告期內(nèi)，公司構(gòu)建了成熟行業(yè)、待培育行業(yè)滾動(dòng)開(kāi)發(fā)模式，一方面在公共設(shè)施、醫(yī)療健康等細(xì)分領(lǐng)域確立了較為領(lǐng)先的地位，市場(chǎng)占有率位居全國(guó)前列；另一方面，公司通過(guò)行業(yè)篩選模型，成功孵化了清潔能源、交通運(yùn)輸、汽車金融、高端裝備、信息科技等市場(chǎng)，形成覆蓋10大板塊50多個(gè)細(xì)分市場(chǎng)的多元化業(yè)務(wù)格局。

同時(shí)，公司攜手國(guó)內(nèi)外龍頭廠商及其經(jīng)銷商，圍繞租賃物的生產(chǎn)、銷售、倉(cāng)儲(chǔ)、使用、循環(huán)等全生命周期，提供綜合、全面的金融解決方案，為公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)提升和可持續(xù)發(fā)展奠定基礎(chǔ)，收入規(guī)模持續(xù)上升。

② 租賃業(yè)務(wù)收入按地區(qū)分類

報(bào)告期內(nèi)，公司租賃業(yè)務(wù)收入按地區(qū)分類情況如下：

單位：萬(wàn)元、%

報(bào)告期內(nèi)，公司立足江蘇省，并積極向全國(guó)拓展，收入結(jié)構(gòu)與公司各區(qū)域業(yè)務(wù)投放規(guī)模相匹配。

③ 租賃業(yè)務(wù)收入按客戶規(guī)模分類

報(bào)告期內(nèi)，公司租賃業(yè)務(wù)收入按客戶規(guī)模分類情況如下：

單位：萬(wàn)元、%

報(bào)告期內(nèi)，公司在服務(wù)中小型客戶的基礎(chǔ)上不斷加強(qiáng)微型及個(gè)人客戶的開(kāi)發(fā)，通過(guò)開(kāi)展個(gè)人汽車金融業(yè)務(wù)及重點(diǎn)區(qū)域小微企業(yè)覆蓋實(shí)現(xiàn)“零售模式”的轉(zhuǎn)型。報(bào)告期內(nèi)，微型及個(gè)人客戶的收入規(guī)模從2018年的37,105.24萬(wàn)元上升至2020年的108,839.88萬(wàn)元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到71.27%，收入比重也從2018年的8.49%上升至2020年的18.81%，呈持續(xù)快速上升趨勢(shì)；2021年1-6月，微型及個(gè)人客戶的收入規(guī)模為48,405.78萬(wàn)元，收入占比為14.85%。同時(shí)，公司通過(guò)在行業(yè)、地區(qū)劃分的基礎(chǔ)上，對(duì)中小型客戶進(jìn)行細(xì)分，選擇產(chǎn)品前景良好、主業(yè)突出的企事業(yè)單位作為目標(biāo)客戶，針對(duì)其客戶特點(diǎn)與需求制定相應(yīng)的產(chǎn)品服務(wù)方案，有力地推動(dòng)公司業(yè)務(wù)拓展。

④ 租賃業(yè)務(wù)收入按業(yè)務(wù)模式分類

報(bào)告期內(nèi)，公司租賃業(yè)務(wù)收入按業(yè)務(wù)模式分類情況如下：

單位：萬(wàn)元、%

公司以回租業(yè)務(wù)為主，2018年、2019年、2020年和2021年1-6月，公司租賃業(yè)務(wù)收入中回租業(yè)務(wù)占比分別為92.00%、86.65%、86.39%和87.18%。

（2）其他利息收入

公司其他利息收入主要來(lái)自銀行存款、同業(yè)拆放形成的利息收入。2018年、2019年、2020年和2021年1-6月，公司其他利息收入分別為1,327.11萬(wàn)元、1,486.66萬(wàn)元、1,266.38萬(wàn)元和898.10萬(wàn)元。

（3）利息支出

公司利息支出主要來(lái)自拆入資金、發(fā)行債券、賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)款及借款等業(yè)務(wù)形成的利息支出。2018年、2019年、2020年和2021年1-6月，公司利息支出分別為198,658.41萬(wàn)元、189,050.57萬(wàn)元、199,117.40萬(wàn)元和120,457.34萬(wàn)元。

單位：萬(wàn)元、%

（4）手續(xù)費(fèi)及傭金支出

手續(xù)費(fèi)及傭金支出主要包括融資手續(xù)費(fèi)、咨詢服務(wù)費(fèi)及業(yè)務(wù)推介費(fèi)等。2018年、2019年、2020年和2021年1-6月，公司手續(xù)費(fèi)及傭金支出分別為3,394.05萬(wàn)元、5,020.62萬(wàn)元、6,511.93萬(wàn)元和2,716.18萬(wàn)元。

2、其他非利息收入

報(bào)告期內(nèi)，除手續(xù)費(fèi)及傭金收入外，其他非利息收入主要包括投資收益、經(jīng)營(yíng)租賃收入、資產(chǎn)處置收益等，具體情況如下：

（下轉(zhuǎn)D41版）