文/董毅智律師

自2007年8月拍拍貸國內(nèi)首家P2P平臺(tái)正式成立，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在短短幾年里，如雨后春筍般爆發(fā)式成長。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，全國范圍內(nèi)現(xiàn)有P2P平臺(tái)數(shù)量已超過2000個(gè)，2013年該行業(yè)國內(nèi)總交易量達(dá)1058億元，比2012年翻了近五番。然而，東邊日出西邊雨，P2P平臺(tái)井噴式增加的同時(shí)也迎來了一股倒閉浪潮。一邊是仍舊不斷涌入的P2P平臺(tái)，一邊是接二連三發(fā)生的倒閉現(xiàn)象，繁榮與險(xiǎn)象并存的P2P正在上演著一場你方唱罷我登場的大戲。

網(wǎng)貸之家曾發(fā)布數(shù)據(jù)，2013年全年共75家跑路或倒閉的P2P平臺(tái)，2014年初的一個(gè)月里有10家。

一邊是火焰，一邊是海水，P2P各企業(yè)都上演一個(gè)個(gè)紅樓夢(mèng)中人：眼看他起高樓，眼看他宴賓客，眼看他樓塌了。我們不禁要問P2P網(wǎng)絡(luò)借貸是玩多米諾骨牌還是行業(yè)大洗牌？那些年夭折的P2P到底發(fā)生了什么?追憶往昔，思考今天，展望未來。我們就一起來追憶一下倒下去的P2P們的似水年華。

貝爾創(chuàng)投，首個(gè)被調(diào)查的P2P

“您是投資者的話，請(qǐng)到南通來一趟報(bào)案吧?！边@是2011年9月，銀監(jiān)會(huì)發(fā)布P2P風(fēng)險(xiǎn)提示后三周的某天，一個(gè)公安民警對(duì)一個(gè)P2P平臺(tái)負(fù)責(zé)人的電話內(nèi)容。

在此通電話之后，一個(gè)名為貝爾創(chuàng)投的P2P平臺(tái)走進(jìn)全國的視野，只不過是以負(fù)能量、反面教材的身份。

貝爾創(chuàng)投網(wǎng)站號(hào)稱成立于2010年，是“一家以開發(fā)和運(yùn)營P2P金融電子商務(wù)平臺(tái)為主的創(chuàng)新型科技公司”，“擁有一群資深的管理及操作人員，在嚴(yán)格遵守國家法律法規(guī)的同時(shí)，敦促其會(huì)員的信息發(fā)布和使用過程，打造網(wǎng)站投資者聯(lián)盟、政府部門多方監(jiān)管的管理模式”，還打著窮人銀行創(chuàng)始人尤努斯的招牌，和小額貸款的招牌。從網(wǎng)站上看，平臺(tái)的風(fēng)控程序、墊付規(guī)則都比較完善完備。

事實(shí)卻是，犯罪嫌疑人在多家網(wǎng)站借款惡意逾期后，在南通開設(shè)了這家名為貝爾創(chuàng)投的網(wǎng)絡(luò)借貸網(wǎng)站，用各種優(yōu)惠條件誘惑投資者充值。投資者充值后，貝爾創(chuàng)投又以各種各樣的理由限制提現(xiàn)，用戶的充值是取不出來的。

2011年9月14日晚，業(yè)內(nèi)規(guī)模較大的紅嶺創(chuàng)投逾期人員信息收集負(fù)責(zé)人獲悉，南通貝爾創(chuàng)投經(jīng)營者為紅嶺創(chuàng)投網(wǎng)站逾期會(huì)員“瘋狂的牛?！?。紅嶺創(chuàng)投即提出通報(bào)。隨后就有了開篇那通電話。9月15日，警方在紅嶺創(chuàng)投催收人員的配合下抓獲了犯罪嫌疑人。

這就是大家所熟知的“貝爾創(chuàng)投事件”。

貝爾創(chuàng)投發(fā)生在P2P行業(yè)萌芽期。在這一時(shí)期，不管是投資人還是經(jīng)營人對(duì)P2P本身是既好奇又懷疑，既擔(dān)心風(fēng)險(xiǎn)又渴望機(jī)遇。此時(shí)的P2P門檻幾乎還未建立，沒有什么約束措施，你只要做個(gè)網(wǎng)站，弄些秒標(biāo)，就能磁鐵吸鐵般的籌到錢，何樂而不為？再加上，相應(yīng)的監(jiān)管更是空白。對(duì)客戶資金的把控完全靠高管自律。如同面對(duì)一個(gè)沒有人看護(hù)的新莊園，總有那么一個(gè)膽大妄為又利欲熏心的過路人，想要鉆空子，謀私利。貝爾創(chuàng)投雖然給投資人帶來很大的損失，也有很大的社會(huì)影響力，但是不得不承認(rèn)的是，這個(gè)事件讓人們走上P2P的規(guī)范化發(fā)展推了一大步。至少，貝爾之后再無貝爾。

速生速死的“淘金貸”

眾多關(guān)門大吉的P2P平臺(tái)中，淘金貸的“曇花一現(xiàn)”是最讓人心驚肉跳的，歷時(shí)雖然最短，但是影響絕對(duì)深遠(yuǎn)。一度讓業(yè)內(nèi)外對(duì)P2P的整個(gè)行業(yè)發(fā)展都產(chǎn)生質(zhì)疑。淘金貸事件后，其他P2P平臺(tái)也被波及到業(yè)務(wù)發(fā)展。我們來看看這個(gè)速生速死的淘金貸是如何速生速死的。

2012年6月3日，淘金貸正式上線。像其他P2P網(wǎng)站一樣，淘金貸一度推出“秒標(biāo)”等吸引了大批投資者。起初雖有投資者對(duì)淘金貸的交易細(xì)節(jié)提出質(zhì)疑，但“秒客”們并沒有發(fā)覺異常。3天內(nèi)淘金貸就像一個(gè)聚寶盆一樣，“集資”上百萬元。

但是，常在河邊走，哪能不濕鞋。5天后的6月8日，淘金貸網(wǎng)站突然顯示數(shù)據(jù)庫鏈接失敗，無法打開，淘金貸官方QQ群解散、客服無法聯(lián)系，其負(fù)責(zé)人陳錦磊的手機(jī)也處于關(guān)機(jī)狀態(tài)。并且，淘金貸在環(huán)訊托管的賬戶資金已經(jīng)全部被劃走。隨后，淘金貸受害人成立了維權(quán)QQ群并向警方報(bào)案。6月12日，該網(wǎng)站嫌疑人在甘肅落網(wǎng)。

彼時(shí)P2P行業(yè)目前魚龍混雜，“三無”狀態(tài)——無準(zhǔn)入門檻、無監(jiān)管機(jī)制、無行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。期間，一些不法分子趁此監(jiān)管不明的機(jī)會(huì)，借P2P平臺(tái)實(shí)施經(jīng)濟(jì)詐騙。這種平臺(tái)一般通過良好的包裝和宣傳虛假信息等方式搭建看起來很完善的網(wǎng)貸平臺(tái)，同時(shí)輔之以以“高息”、“短期標(biāo)”吸引投資者。甚至可能在前期舉辦一些發(fā)布會(huì)，或者請(qǐng)一些有名望的企業(yè)家或者名人做宣傳，增加投資人的信任感。然后虛假發(fā)標(biāo)，一般等1—3個(gè)月后就會(huì)卷款跑路。

自導(dǎo)自演，看盛融上演“我審我”的好戲

和上面提到的貝爾創(chuàng)投、優(yōu)易貸不同。盛融在線在2012年已經(jīng)有了自己的發(fā)展模式，并且已經(jīng)開始盈利，而且并不是采用詐騙等危險(xiǎn)手段。盛融在線顯然比上兩家高明不少，不過作為網(wǎng)絡(luò)P2P貸款平臺(tái)的三甲之一，盛融在線卻一直在政策的灰色地帶游走。這是怎么回事兒呢？

據(jù)有關(guān)媒體稱，自盛融在線成立以來，其負(fù)責(zé)人劉志軍就是最大的借款人。據(jù)公司公布的數(shù)據(jù)，劉志軍從2010年11月19日至今已經(jīng)發(fā)布了72筆借款，累計(jì)借入本金1.19億元人民幣，尚有992.46萬元未還。如果算上其他一些屬于tonyliu的未知賬號(hào)，還不止這個(gè)數(shù)字。

盛融在線是一個(gè)第三方網(wǎng)貸平臺(tái)，顧名思義，就是盛融在線作為公正中立方，給借款人和借款人提供一個(gè)平臺(tái)，同時(shí)分別對(duì)借款需求和借款資質(zhì)進(jìn)行審核。盛融在線這種自賣自夸，自導(dǎo)自演，自己給自己借錢，中立還能不能做到，相信這已經(jīng)不言而喻了。

按照盛融在線的規(guī)定，新用戶注冊(cè)后，系統(tǒng)默認(rèn)初始借款額度為1500元。首次交易成功后，還可以遞交提額申請(qǐng)。不過用戶在收到額度申請(qǐng)審批意見后，三個(gè)月內(nèi)不能再次申請(qǐng)?zhí)犷~。但是，盛融在線創(chuàng)始人tonyliu的第一筆借款就是3000元，不到兩年的時(shí)間里，累計(jì)貸款金額已經(jīng)超過1億元，按照嚴(yán)格的規(guī)定，是無法達(dá)到這樣的額度的。

盛融在線的這種自己審核自己貸款的模式，在P2P網(wǎng)貸圈子里是獨(dú)一家，這里存在風(fēng)險(xiǎn)隱患也是巨大的。一般而言，P2P網(wǎng)貸公司的個(gè)人借款規(guī)模都會(huì)控制在一定范圍內(nèi)，個(gè)人借款額度的提升也都有嚴(yán)格的規(guī)定。盛融在線的行徑再次驗(yàn)證：不做死就不會(huì)死。

團(tuán)隊(duì)不給力的眾貸網(wǎng)

拍拍貸CEO張俊曾在媒體面前說：“現(xiàn)在外界看互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)很熱鬧，很多人認(rèn)為這個(gè)行業(yè)有錢賺，而且這個(gè)行業(yè)門檻很低，所以都進(jìn)來了，但其實(shí)這個(gè)行業(yè)的門檻是非常高的?！?/p>

目前我國P2P平臺(tái)背后的創(chuàng)業(yè)團(tuán)隊(duì)有很多類型，有計(jì)算機(jī)技術(shù)背景的，有金融行業(yè)背景的，也有對(duì)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和金融一竅不通單純想創(chuàng)業(yè)。我們不能說哪種股東是哪種背景的平臺(tái)更容易成功，但是P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)與其他已經(jīng)發(fā)展成熟的行業(yè)不同，沒有經(jīng)營經(jīng)驗(yàn)可借鑒，沒有明朗的法律政策可遵守。

從出現(xiàn)至今不過七年的發(fā)展史，所有人都是摸著石頭過河，如何開展業(yè)務(wù)，如何控制風(fēng)險(xiǎn)，如何不踩法律紅線，而且在目前大部分平臺(tái)規(guī)模不大的情況下，很多股東既是創(chuàng)業(yè)者也是經(jīng)營者，因此需要有扎實(shí)的知識(shí)結(jié)構(gòu)作支撐。

在“優(yōu)易網(wǎng)”卷款跑路事件中，詐騙嫌疑人繆某、王某被警方證實(shí)是近緣親屬關(guān)系，優(yōu)易網(wǎng)主要股東與運(yùn)營人員之間幾乎都是親戚關(guān)系，很明顯帶有著有家族企業(yè)的性質(zhì)，這樣不合理的單一團(tuán)隊(duì)結(jié)構(gòu)很容易發(fā)生經(jīng)營問題或者攜款逃跑的行為。

眾貸網(wǎng)上線不到一個(gè)月便聲稱倒閉，其股東就在公告里表示：“由于經(jīng)營管理團(tuán)隊(duì)經(jīng)驗(yàn)不足……”在P2P網(wǎng)絡(luò)借貸野蠻生長的浪潮中，創(chuàng)業(yè)者缺乏能力經(jīng)驗(yàn)匆匆上馬，其面臨的結(jié)果也只能是被拍在沙灘上。

有不少P2P因?yàn)檫@樣那樣的原因倒下去，又有更多的后起之秀重新成為風(fēng)投們的盤中餐。倒下去的似乎已經(jīng)沒有起死回生可能，但是活下來的正在或即將面臨新的考驗(yàn)和淘汰浪潮。繼點(diǎn)融網(wǎng)、融360、有利網(wǎng)獲得大筆融資后，人人貸、拍拍貸也于今年獲得新一輪融資，越來越多的資金正在進(jìn)入這個(gè)行業(yè)。

幸福的家庭都是相似的，然而不幸的家庭各有各的不幸。大文豪列夫托爾斯泰的這句話，用在P2P的發(fā)展軌跡上也是適用的。能夠蓬勃發(fā)展，站穩(wěn)腳跟的，大都經(jīng)歷了類似的風(fēng)浪，但是倒下去的卻各有各的說道。謹(jǐn)就將此文獻(xiàn)給在P2P的行業(yè)大洗牌中的已經(jīng)身先士卒的前仆人，還有躍躍欲試的后繼者。