近年來，非法期貨活動(dòng)處于頻繁發(fā)生的狀態(tài)，特別是在以商品現(xiàn)貨名義進(jìn)行非法期貨交易活動(dòng)的地方，嚴(yán)重侵犯了投資者的合法權(quán)益，損害了期貨市場(chǎng)的聲譽(yù)，在社會(huì)上造成了不良影響。2017年上半年，清理整頓各類交易場(chǎng)所部際聯(lián)席會(huì)議分別召開第三次會(huì)議和“回望”工作交流會(huì)，部署規(guī)范本地交易場(chǎng)所的相關(guān)政策措施。與此同時(shí)，一些地區(qū)法院先后對(duì)非法期貨交易活動(dòng)做出了判決，為投資者識(shí)別非法期貨交易活動(dòng)提供了現(xiàn)實(shí)參考，具有很強(qiáng)的警示作用。

以南京亞太化工電子交易平臺(tái)(以下簡(jiǎn)稱“南京亞太”)為例。南京亞太作為江蘇省清理整頓后的保留交易場(chǎng)所，以現(xiàn)貨為依托，采用標(biāo)準(zhǔn)化合約競(jìng)價(jià)電子撮合、T+0、每日無債結(jié)算、杠桿、保證金、強(qiáng)制平倉(cāng)等交易方式，以收費(fèi)為盈利模式。但平臺(tái)總經(jīng)理謝某、平臺(tái)副總經(jīng)理鄭某某、陳某某等涉案相關(guān)人員擅自開發(fā)了所謂的“做市商”，將南京亞太的木糖醇、液堿、甘油、雙氧水、甲醛、草酸等部分交易品種和業(yè)務(wù)外包出去。這些做市商繼續(xù)開發(fā)代理。他們通過互聯(lián)網(wǎng)、微信、電話等共同進(jìn)行公開營(yíng)銷。，并利用南京亞太提供的背景數(shù)據(jù)，提供“正確情報(bào)”，誘使客戶以薄利多銷增加投資，進(jìn)而提供虛假市場(chǎng)信息，反向操縱價(jià)格，給投資者造成較大損失。做市商和南京亞太按照85%和15%的比例分割投資者的損失資金，做市商將85%的客戶損失在做市商和代理之間進(jìn)行分割。據(jù)統(tǒng)計(jì)，謝某某、鄭某某、陳某某等人共同獲得非法利益共計(jì)7972.32萬元。2015年11月，浙江省紹興市人民法院以詐騙罪判處3人無期徒刑、13年有期徒刑、7年有期徒刑，并相應(yīng)處以罰金。

在已經(jīng)發(fā)生或者已經(jīng)判決的案件中，犯罪分子往往以商品現(xiàn)貨交易為幌子，引誘投資者參與非法期貨交易活動(dòng)，造成投資者財(cái)產(chǎn)損失。投資者應(yīng)保持高度警惕，特別注意以下兩點(diǎn):一是商品現(xiàn)貨交易通常采用買賣雙方“一對(duì)一”的協(xié)商方式確定品種、價(jià)格、數(shù)量、交割日期等合同條款，但不能采用國(guó)發(fā)〔2011〕38號(hào)、國(guó)辦發(fā)〔2012〕37號(hào)文件禁止的電話拍賣、連續(xù)競(jìng)價(jià)、電子撮合、匿名交易、做市商等集中交易方式；第二，實(shí)物交割通常發(fā)生在商品現(xiàn)貨交易中，而不是解決買賣差價(jià)。如果有人勸誘你參與不符合上述特征的“商品現(xiàn)貨交易”，請(qǐng)小心卷入非法期貨交易活動(dòng)，并向當(dāng)?shù)毓矙C(jī)關(guān)舉報(bào)。