支付寶最近真的出了個大新聞。柏華的賬戶限制已被取消。也就是說，同一個身份證名下可以開立多個花園賬戶，最多三個。螞蟻金服客服表示，在目前實名認證的情況下，為了滿足用戶的需求，一張身份證最多可以開三個花壇。能否在實踐中打開，將由系統(tǒng)綜合評估。請參考前臺首頁。

如何管理一次擁有三個花壇？這三個賬戶其實應該分開管理，獨立消費，獨立償還，新開的花圃額度和原花圃額度是獨立的，互不影響。據(jù)悉，有網友表示，在已經有花壇賬號的情況下，新開花壇的金額從幾十元到幾百元不等。另外，根據(jù)《多賬戶開放花蕾指引》，以后不同花蕾賬戶之間的額度可以共享，比如A賬戶的額度是10000元，B賬戶的額度是2000元。賬戶A可以和賬戶B分享額度，也可以選擇回收。

對此，螞蟻花店客服表示，在完成認證的情況下，一張身份證最多可以開三家花店，而一個用戶之前只能開一家花店。但有趣的是，11月5日，在距離“雙11”推廣僅6天的時間點，螞蟻金服剛剛高調推出了《消費金融機構社會責任倡議》，并向消費金融機構提出了“適當利率”、“限制授信”等建議。

據(jù)了解，花多了，賬戶分開管理，即賬戶獨立消費，分別還款。同樣，新開放的花園定額和原有的花園定額是相互獨立的，互不影響。據(jù)不少網友介紹，在有現(xiàn)有花壇賬號的情況下，新開花壇的金額從幾十元到幾百元不等。此外，根據(jù)《多賬戶開放花蕾指引》，以后不同花蕾賬戶之間的額度可以共享，比如A賬戶額度5000元，B賬戶額度500元，A賬戶可以與B賬戶共享額度，也可以選擇回收。

此外，根據(jù)《花園服務協(xié)議》，花園的配額將通過聯(lián)合信用的方式授予用戶，在某些情況下，配額只能在特定場景或短時間內使用，甚至不能回收。值得注意的是，一個柏華賬戶的逾期日期將影響同一身份證下的多個柏華賬戶。

螞蟻擴大花園賬戶的意圖是什么？當然，作為一家毋庸置疑的頭互金公司，螞蟻金服的一舉一動都會引起市場的極大關注，更何況這次行動是基于其明星產品。業(yè)內大多數(shù)人認為，多開花壇的最終目的是刺激消費，擴大花壇的市場規(guī)模。從推出來看，在“雙11斬手節(jié)”之際送出新花芽額度最直接的好處就是最大化“雙11交易量”和“新花芽使用額度”在這個時間窗口內的相互激勵，這將促進今年平臺交易量，有助于擴大花芽貸款業(yè)務規(guī)模。

其實對于今年的雙11，花圃已經鋪好了路。最近，柏華集中提交了4份ABS產品的申請，集資金額高達480億元，可以說為廣大切肉黨準備了足夠的彈藥。當然，對于螞蟻金服來說，多開花壇帶來的一個最直接的好處就是，擴大花壇規(guī)?？梢灾苯釉黾酉⒉钍找?，可以用來對沖2018年花壇的下行趨勢。

根據(jù)公開數(shù)據(jù)，截至2018年底，柏華資產負債表貸款余額為112.8億元，比2017年底減少25億元。與此同時，其收入和凈利潤大幅下降。2018年全年，螞蟻花蕾主營業(yè)務實體螞蟻小微貸公司收入23億元，較2017年的66億元減少65%以上；凈利潤也下降了89%，從2017年的34.2億元降至3.67億元。

但就目前的信息來看，光靠多開花壇扭轉整體業(yè)務萎縮是不夠的，未來可能還需要其他補充。然而，鑒于股市的多用戶、多情景，柏華為何不在原有賬戶的基礎上直接增加相應的額度，而是為用戶開設一個新的柏華賬戶呢？

“可能是之前沒有辦法在一張身份證下開多個賬戶，無法進行聯(lián)名授信?，F(xiàn)在可以在同一身份下開立多個賬戶，解決重復授信問題?！币晃粯I(yè)內人士表示。對此，劉欣金融認為，除了技術原因外，股市的深度挖掘和幕后的深度培育也可能解釋了大量開花的部分原因。

阿里巴巴2019年半年報顯示，淘寶用戶達到創(chuàng)紀錄的7.55億。換句話說，這意味著中國約有4.3億家庭基本實現(xiàn)了“家家有購物車”。在這種背景下，與其花更多的錢去收購新用戶，不如從股市上做文章更劃算。

事實上，在用戶日常使用支付寶的過程中，如果一個用戶在同一個證書下有多個支付寶賬戶，確實存在多個用戶對應的情況。比如家里的孩子會用父母的支付寶賬號，有些老人會用孩子的支付寶賬號，用戶可能會因為社會身份不同而選擇不同的支付寶賬號?！皩τ谝恍└哔|量、高額度的用戶來說，花蕾的數(shù)量往往是充足的，用不完的?！币晃稽S金消費公司產品負責人認為。在這種情況下，用戶可以給他/她的家人或朋友他/她的柏華賬戶。

基于以上情況，針對多用戶、多場景的需求，多開花壇確實可以起到一定的加持作用，挖掘未被滿足的市場需求。多開一些花也可能是為了響應賣家的需求。目前，淘寶在電商市場占據(jù)主導地位，其次是JD.COM，兩者合計約占電商市場的四分之三。然而，近年來，電子商務領域發(fā)展迅速。業(yè)內認為，優(yōu)質電商和垂直細分將為其他電商平臺實現(xiàn)突破性發(fā)展提供機會，未來有可能削弱寡頭壟斷。作為應對策略之一，阿里巴巴需要增加與商家的粘性。

一方面，網上商家銀行積極給商家輸血。11月5日，網商銀行發(fā)布的《天貓雙11小微企業(yè)貸款報告》顯示，今年8月1日至今，網商銀行已為300萬商戶輸血，截至11月30日，預計累計貸款將達到3000億，同比增長50%。此外，信用額度提高了60%以上的商戶，平均提高了60%以上。100%的商戶獲得了利息減免，累計減息3700萬元。

另一方面，螞蟻花園還通過開設更多賬戶來收取買家的購買力。兩者的結合顯然是為了讓平臺上的廣大商戶受益，幫助他們增加交易量，從而最大限度地實現(xiàn)雙贏的效果。

一些市場聲音認為，在柏華開設多個賬戶實際上是變相增加用戶消費額度，這是一種增加杠桿的行為。然而，出乎意料的是，劉欣金融通過公開渠道了解到，新華北的活期賬戶金額很低，從50元到幾百元不等，這樣的金額很難與增加杠桿掛鉤。在這方面，一位金融產品從業(yè)者認為，增加杠桿相當于增加風險。從花園的交易結構來看，金融機構認可用戶的信用?！安荒苷f花芽不是加桿，準確的說，花芽更多的是為了滿足用戶的消費需求?！?/p>

在實際操作過程中，螞蟻金服的系統(tǒng)會根據(jù)綜合評價來判斷是否為用戶開設多個花店賬戶，對應新開的花店金額是多少。換句話說，從底層邏輯上，篩選出了花比較多的目標用戶，挖掘出芝麻信用高、支付寶賬戶數(shù)據(jù)好的用戶的深度消費需求。傾向于認為在螞蟻花園開多個賬戶是有長遠戰(zhàn)略考慮的，主要是為了培養(yǎng)更有價值的用戶群體。通過信用準入機制和低額度開戶，可以更有效地識別出真正有培育價值的用戶，為以后的退戶或一系列配套增值服務做好準備。

坦率地說，在這個不平凡的時期，不管愿意不愿意，聚光燈不可避免地會落在中國第一個互助黃金巨頭身上。