均線戰(zhàn)法

均線幾乎是每個(gè)投資者的第一次接觸，也是最常用的技術(shù)指標(biāo)。它不僅是最常見的，也是最實(shí)用的，它包含了許多需要我們深入挖掘的內(nèi)容。與其他指標(biāo)相比，移動(dòng)平均線更容易使用。通過研究均線，我們會(huì)發(fā)現(xiàn)很多平時(shí)看不到的炒股技巧。今天我們來(lái)說(shuō)說(shuō)均線的內(nèi)容。

移動(dòng)平均線的基本原理

攻擊線:5日線時(shí)，抬頭助漲，平抑，低頭助跌。短線高手通常有5天或3天的線

交易線:10日線，波段市場(chǎng)的重要指標(biāo)，結(jié)合攻擊線更準(zhǔn)確

輔助線:20天線，輔助判斷

生命線:30日線，中線帶的強(qiáng)弱分界線，通常用來(lái)定義個(gè)股開始走強(qiáng)或走弱的分水嶺

決策線:決定戰(zhàn)略戰(zhàn)術(shù)指導(dǎo)線的60日線，是比趨勢(shì)線更敏感的操作性政策判斷線

趨勢(shì)線:120日線、中線趨勢(shì)風(fēng)向標(biāo)、牛熊分割線通常是主力進(jìn)退的依據(jù)

均線是一個(gè)重要的技術(shù)指標(biāo)，具有提示功能。均線系統(tǒng)(多頭倉(cāng)位，空頭排列)可以幫助我們判斷市場(chǎng)走勢(shì)，具有支撐和抵御股價(jià)的功能。阻力位和支撐位之間的轉(zhuǎn)換是均線分析的重點(diǎn)。如果一根支撐線斷了，那么這個(gè)支撐線就會(huì)變成壓力。同時(shí)，如果一條阻力線被打破，那么這個(gè)阻力就會(huì)成為支撐。

1、長(zhǎng)走平，短穿，黃金交叉，價(jià)格反轉(zhuǎn)——買入

2、多頭走漲，空頭走平，檔不破，價(jià)格反轉(zhuǎn)——買入

圖1，移動(dòng)平均線第一次向上擴(kuò)散

均線第一次貼合向上發(fā)散的技術(shù)特征如下:

(1)出現(xiàn)在長(zhǎng)期下降趨勢(shì)結(jié)束時(shí)或長(zhǎng)期上升趨勢(shì)開始時(shí)。

(2)第5、10、20天均線匯聚，形成均線結(jié)合格局。

(3)股價(jià)或指數(shù)突破均線向上的綁定格局，均線向上發(fā)散。

均線首次創(chuàng)出向上背離的技術(shù)含義:看漲信號(hào)，買入。

均線的第一次邦定向上背離大多發(fā)生在長(zhǎng)期下跌趨勢(shì)結(jié)束和長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)開始的時(shí)候，主要是主力進(jìn)場(chǎng)吸貨造成的。當(dāng)股價(jià)或指數(shù)突破上行時(shí)，總會(huì)有可觀的漲幅。

從平均成本來(lái)看，均線鍵合是指市場(chǎng)上每個(gè)均線周期的平均持有成本相同，鍵合時(shí)間越長(zhǎng)，平均成本相同的芯片越多。一旦股價(jià)向上突破，一方面意味著所有倉(cāng)位都是盈利的，沒有足夠的利潤(rùn)投資者不會(huì)拋出很多，所以倉(cāng)位相對(duì)穩(wěn)定。另一方面，說(shuō)明場(chǎng)外交易者愿意以更高的價(jià)格買入，甚至以讓所有積累的籌碼盈利為代價(jià)。很多黨派的力量和決心是非凡的。

均線首飲債券向上發(fā)散的買入點(diǎn)，是在股價(jià)或指數(shù)突破均線向上的鍵合格局，均線多頭發(fā)散的初始階段。

圖5，移動(dòng)平均線第一次向下結(jié)合并發(fā)散

均線第一波向下發(fā)散的技術(shù)特征如下:

(1)出現(xiàn)在長(zhǎng)期下降趨勢(shì)的開始或長(zhǎng)期上升趨勢(shì)的結(jié)束。

(2)第5、10、20天均線匯聚，形成均線結(jié)合格局。

(3)股價(jià)或指數(shù)跌破移動(dòng)平均線向下的綁定格局，移動(dòng)平均線向下空分散。均線第一波向下背離的技術(shù)含義:賣出信號(hào)，賣出。

均線的第一次邦定下跌背離，大多發(fā)生在長(zhǎng)期下跌趨勢(shì)開始和長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)結(jié)束的時(shí)候，是主力玩家和交易者套現(xiàn)利潤(rùn)造成的。均線高位成鍵格局的形成有兩個(gè)原因:一是主力還有大量籌碼沒有拋出，所以繼續(xù)維持股價(jià)不大幅下跌以賣個(gè)好價(jià)錢；第二，大量的場(chǎng)外交易者還沉浸在牛市的狂熱和激情中，無(wú)代價(jià)的瘋狂涌入，承擔(dān)著理性交易者的全部賣出。無(wú)論是什么原因，一旦股價(jià)或指數(shù)跌破綁定格局，供求關(guān)系就會(huì)失衡，很容易導(dǎo)致恐慌性拋售，導(dǎo)致市場(chǎng)前景大幅下滑。

圖6，在下跌趨勢(shì)中，均線首先堅(jiān)持向下發(fā)散，清倉(cāng)賣出

操作點(diǎn):

(1)均線被綁定的時(shí)間越長(zhǎng)，股價(jià)或指數(shù)跌破后的下跌強(qiáng)度越大。

(2)當(dāng)股價(jià)或指數(shù)跌破債券格局，均線向下發(fā)散時(shí)，不需要成交量配合。

(3)在上升趨勢(shì)中，移動(dòng)平均線首先向下發(fā)散。雖然可能是中期調(diào)整市場(chǎng)，有長(zhǎng)期向上的趨勢(shì)，但是因?yàn)榫€第一次債券向下發(fā)散的看跌效應(yīng)很強(qiáng)，即使是中期調(diào)整市場(chǎng)，中長(zhǎng)期交易的減倉(cāng)強(qiáng)度一定很大，即使直接平倉(cāng)，出錯(cuò)的概率也很小。

【均線綁定+平臺(tái)突破】

個(gè)案分析

案例一:西藏城市投資(600773)

以藏城投資為例，股價(jià)持續(xù)上漲后，主力資金高配預(yù)期將增強(qiáng)。而一旦主力分布就會(huì)導(dǎo)致股價(jià)持續(xù)下跌。

沒有只跌不反彈的股票。當(dāng)股價(jià)下跌到一定程度，空頭部勢(shì)能開始減弱，那么量能就表現(xiàn)為收縮?！胺彩卤胤础币廊贿m用于股市。當(dāng)空的勢(shì)能較弱時(shí)，說(shuō)明多頭在變強(qiáng)。這時(shí)，主力資本開始嘗試抄底，悄悄開倉(cāng)。因?yàn)殚_倉(cāng)價(jià)格大致相同，所以在均線上表現(xiàn)為橫盤震蕩。當(dāng)?shù)?、10、20天均線開始債券化，說(shuō)明中短期成本一致。

案例二:方達(dá)碳素(600516)

以方大碳為例，建倉(cāng)完成后主力資金開始向上拉，從均線上邦定后出現(xiàn)向上發(fā)散的跡象，說(shuō)明看漲格局已經(jīng)建立，后市股價(jià)會(huì)出現(xiàn)波動(dòng)攀升。

但股價(jià)上漲到一定程度后，很快跌破最大周期參數(shù)的20日均線，但此時(shí)無(wú)需擔(dān)心。因?yàn)楣蓛r(jià)剛剛離開建倉(cāng)主力區(qū)域，回撤不會(huì)很大。果然，股價(jià)在短暫跌破20日均線后，迅速站起來(lái)，再次引發(fā)新一輪上漲。

案例三:格力電器(000651)

以格力電器為例，當(dāng)上拉幅度遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于主成本區(qū)域時(shí)，主力有配貨計(jì)劃。有一天直接跌破20日均線，成交量陰顯沉重，說(shuō)明多頭開始出貨，股價(jià)開始下跌。

既然均線是有界發(fā)散的，那么就有可能向上向下發(fā)散，一旦向下發(fā)散，就預(yù)示著下行風(fēng)險(xiǎn)的到來(lái)，所以我們需要做的就是及時(shí)規(guī)避。

移動(dòng)平均線表示向上背離的買入點(diǎn):

股票漲停發(fā)散后漲幅巨大，有的漲了一點(diǎn)就迅速下跌。但是總結(jié)以上圖形特征，還是可以從中得出一些規(guī)律。

案例:安凱客車(000868)

均線越多，密度越大，即使向上發(fā)散后，上漲力量也比均線強(qiáng)。

均線系統(tǒng)多頭倉(cāng)位，長(zhǎng)期均線(120線、250線)支撐在下方且上漲的股票更強(qiáng)。但長(zhǎng)期均線在頂部被打壓，中短期均線集中向上發(fā)散的股票可能會(huì)有短期行情。但是，當(dāng)攻擊上方的長(zhǎng)期均線區(qū)域沒有向上時(shí)，尤其是遇到之前的壓力水平時(shí)，就要注意后撤的風(fēng)險(xiǎn)。

案例:天山股份(000977)

上漲力度方面，均線向上發(fā)散時(shí)，中短期均線角度越大越好。如果均線移動(dòng)緩慢，上漲的力量就比較弱。

此外，還應(yīng)注意膠粘劑向上擴(kuò)散時(shí)的k線形狀。一般來(lái)說(shuō)，陽(yáng)線的漲?；虻Ｊ亲顝?qiáng)的，連續(xù)2、3天的小陽(yáng)線組合也不錯(cuò)。如果上方陰影關(guān)閉或者當(dāng)天出現(xiàn)陽(yáng)線，向上的攻擊無(wú)法持續(xù)，說(shuō)明力量不強(qiáng)，耐心等待。

底部的數(shù)量能量也是決定后期股票上漲強(qiáng)度的重要指標(biāo)。除了對(duì)股票的強(qiáng)控，一般來(lái)說(shuō)，如果在均線經(jīng)過粘合和發(fā)散后第一次上漲，然后再次上漲時(shí)，底部的量能明顯減少，就要防范回調(diào)風(fēng)險(xiǎn)。

案例:田放發(fā)展(600322)

從時(shí)間段來(lái)看，這種模式在月線和周線上的強(qiáng)度遠(yuǎn)大于日線，代表了中期的大行情。

我們可以提前收集這些均線已經(jīng)或?qū)⒈唤壎ǖ墓善?，?dāng)有一條激進(jìn)的正線突破綁定位置，均線有向上發(fā)散的趨勢(shì)，這也是一個(gè)激進(jìn)的買入點(diǎn)，而更安全的買入點(diǎn)是在股票均線被綁定并向上擴(kuò)散幾天后，當(dāng)他們回到均線或最近的平臺(tái)支撐時(shí)買入的。在上漲過程中，當(dāng)重要的前期壓力水平或重要的長(zhǎng)期均線(半年線、年線)未能沖擊時(shí)，可以考慮先賣出。

所以選股的時(shí)候盡量選擇遠(yuǎn)離上面壓力或者上面沒有壓力，中長(zhǎng)期均線都是多頭排列的股票。

并非所有移動(dòng)平均線都一定會(huì)上漲:

(1)均線必須多位排列，即5日均線在10日均線之上，10日均線在20日均線之上，最好20日均線也在30日均線之上。

(2)股價(jià)調(diào)整時(shí)間越長(zhǎng)越好。

(3)成鍵時(shí)均線要有一定的上升斜率，水平方向不可靠。MACD一定是綠色柱開始變短或者紅色柱開始變大。

注意事項(xiàng):

(1)均線向上債券化、發(fā)散總是好事，但長(zhǎng)期均線也參與債券化是好事。

(2)當(dāng)股價(jià)處于相對(duì)低位時(shí)，粘結(jié)的爆發(fā)力強(qiáng)于處于相對(duì)中間位置時(shí)。

(3)在股市中，真正的均線債券向上發(fā)散的情況很少，但類似的均線債券向上發(fā)散也是好事，要抓住機(jī)會(huì)。

(4)均線向上發(fā)散的定義是:從上到下，均線有5、10、20、30、60以上，即短期均線在頂部，長(zhǎng)期均線在底部，這是最好的。

(5)有時(shí)會(huì)出現(xiàn)向上發(fā)散的非標(biāo)準(zhǔn)均線債券，比如依托60日線，上方5日線可能在10日線以下，但都是向上發(fā)散。向上發(fā)散的初期，如果有不可彌補(bǔ)的向上跳躍的缺口空就更好了。

作者微信:k600632